Nástroj účinnej finančnej analýzy pre vašu firmu
Nástroj Insight Business
Analýza finančného pomeru môže poskytnúť zmysluplné informácie o výkonnosti spoločnosti vedeniu firmy, ako aj externým investorom. Výpočet pomerov je pomerne jednoduchý. pochopenie a interpretácia toho, čo hovoria o finančnom stave spoločnosti, trvá trochu viac práce. Pomery slúžia ako komparatívny nástroj analýzy pre likviditu , ziskovosť , dlh a správu aktív , okrem iných kategórií - všetky užitočné oblasti analýzy finančných výkazov.
Spoločnosti zvyčajne začínajú pomerom odvetvia a údaje z vlastnej historickej účtovnej závierky, aby vytvorili základ pre porovnanie pomerov. Analytici porovnávajú pomery danej firmy s pomermi iných firiem v tom istom odvetví a za predchádzajúce štvrťroky alebo roky historických údajov pre samotnú firmu.
Analýza a porovnanie presných finančných pomerov pomáha spoločnostiam získať prehľad o ich finančnej situácii, aby mohli urobiť potrebné finančné úpravy na zlepšenie svojej finančnej výkonnosti.
Ktoré pomery sa najčastejšie používajú?
Pri výbere pomerov, s ktorými sa pracuje, spoločnosti najčastejšie používajú niekoľko štandardných pomerov. Patria sem pomer dlhu k aktívam (celkové pasíva / celkové aktíva), pomer prevádzkového kapitálu (obežné aktíva / krátkodobé záväzky), rýchly pomer alebo kyslý test (obežné aktíva / pasíva), obrat zásob tovar / priemerný inventár), ako aj pre verejné spoločnosti, pomer cien k zisku (cena akcií / výnosy na akciu), okrem iného.
Výpočet jedného pomeru neposkytuje veľa informácií samostatne. Napríklad, ak pomer dlhu k aktívam za jedno časové obdobie (povedzme rok) je 50 percent, to nehovorí o užitočnom príbehu, pokiaľ manažment neporovnáva údaje s predchádzajúcimi obdobiami, najmä ak dlh voči majetku bol len 25% historicky. V tomto scenári pomer dlhu k aktívam ukazuje, že 50% aktív podniku je financovaných z dlhov. Analytik by nevedel, či je to dobré alebo zlé, ak ho porovnáme s rovnakým pomerom z predchádzajúcej histórie spoločnosti alebo s konkurenciou firmy.
Interná analýza trendov spoločnosti
Zriadené spoločnosti majú zvyčajne údaje o bilancii a výkazu ziskov a strát v hodnote niekoľkých rokov, s ktorými je možné pracovať s analýzou pomeru. Výpočet finančných pomerov na niekoľko období, či už štvrťročne alebo ročne, pomáha sledovať užitočné trendy v prevádzkovom výkone spoločnosti.
Analýza externého priemyslu
Rovnako dôležitá ako vnútorná analýza trendov je priemyselná analýza. Je užitočné pochopiť priemernú výkonnosť priemyslu firmy v čase v porovnaní s jednotlivou spoločnosťou. Napríklad, ak sa priemerné ukazovatele priemyslu výrazne líšia od výsledkov firmy, najmä ak sú lepšie, manažment spoločnosti by mal prospech z preskúmania prečo a možno aj prijímania opatrení na zlepšenie finančných výsledkov.
Meranie proti konkurencii
Spoločnosti tiež často porovnávajú ukazovatele svojej firmy s konkurenčnými firmami. Po zozbieraní dostupných údajov o pomere známych konkurentov a podobných firiem v tom istom odvetví analýza výkonnosti firmy vo vzťahu k jej konkurentom môže osvetliť všetky konkurenčné výhody, silné alebo slabé stránky, ktoré spoločnosť môže mať a posilniť jej strategické plánovanie.